期货远月减近月差低位，又称期货正套低位，是指远月合约价格减去近月合约价格的差价处于较低水平的情况。

期货正套交易策略

正套交易是一种期货交易策略，通过同时买入远月合约和卖出近月合约，来套取远月减近月差价的利润。当正套价差处于较低水平时，正套交易的盈利空间较大。

影响期货正套价差的因素

• 供需关系：当远月需求大于近月供给时，远月合约价格会上涨，正套价差扩大。反之，当远月供给大于近月需求时，正套价差缩小。
• 市场预期：如果市场预期远月价格将上涨，正套价差也会扩大。反之，如果市场预期远月价格将下跌，正套价差也会缩小。
• 资金成本：正套交易需要占用资金，因此资金成本也会影响正套价差。当资金成本较低时，正套交易的盈利空间更大。

正套交易低位的意义

• 套利机会：正套价差低位意味着套利机会的存在，交易者可以通过正套交易获取收益。
• 市场趋势：正套价差低位往往预示着市场趋势的变化。当正套价差大幅扩大时，可能表明市场预期远月价格将大幅上涨。
• 风险管理：正套交易可以帮助分散投资风险，因为远月合约和近月合约的价格走势通常存在一定相关性。

期货正套交易策略实战

1. 确定正套价差低位

可以通过技术分析或基本面分析，确定正套价差是否处于低位。

2. 选择合适的合约

根据交易者的资金能力和风险承受能力，选择合适的远月和近月合约。

3. 制定交易计划

包括交易数量、止损点和止盈点。

4. 执行交易

同时买入远月合约和卖出近月合约，套取正套价差。

5. 监控交易

密切关注正套价差走势，及时调整交易策略。

期货远月减近月差低位是一种套利机会，交易者可以通过正套交易策略获取收益。需要注意的是，正套交易需要一定的专业知识和风险承受能力，在进行交易前，应充分了解交易风险，并制定合理的交易计划。